沛公刘邦回到军中，立即杀了曹无伤。
韩信传
韩信是淮阴人，家境贫穷，自己又没有什么显著的德行，就没能被推选为地方官吏，又不能经商谋生，经常依靠别人糊口度日。韩信的母亲死了以后，无钱埋葬，他就找了一块干燥的高地安葬了，准备将来在他母亲的墓旁安葬万家。韩信依靠下乡南昌亭长的接济糊口度日，这就苦了亭长的妻子。亭长的妻子于是一大清早起来做饭，在床上把饭吃了。到吃饭的时候，韩信去了，发现没有为他准备饭食。韩信也知道他们的用意，就自己断绝了关系而离去。韩信来到城下钓鱼，有一个漂洗棉布的漂母见他可怜，就给他饭吃，这样地过了数十天。韩信对漂母说：“我以后一定重重报答您。”漂母生气地说：“大丈夫不能自食其力，我不过是可怜您才给饭吃，根本就没希望您图报啊！”淮阴少年又欺侮韩信说：“你身材虽然高大，喜欢随身佩带刀剑，但这是怯懦的表现。”并当众侮辱韩信说：“你不怕死，就用剑刺我；如果你不刺，就从我胯下爬出来。”韩信凝视了他很久，慢慢低下身来从胯下爬了出去。街市上的人都嘲笑韩信，认为他是个怯懦之人。
当项梁渡过淮水的时候，韩信就带着剑投奔了项梁，居于麾下，没有什么名气。项梁败死后，又投奔项羽，为郎中。韩信几次向项羽献策，项羽都不予采用。汉王入蜀，韩信离楚归汉，仍不得扬名，只做了个管理粮仓的小吏。他后来因为犯法当处斩刑，与他一伙作案的十三个人都被斩首，轮到他时，韩信抬头仰视，正好看见了滕公，韩信说：“汉王不想要天下了？而竟斩杀壮士！”滕公听到他的话很惊奇，又见相貌不凡，就释放了他。与他交谈了一番，非常赏识他，于是进言汉王。汉王任命他为治粟都尉，但没有发现他有什么特别的才能。
韩信曾几次与萧何交谈，萧何很赏识他。到了南郑，将领中有数十人逃亡。韩信估计萧何等人在刘邦面前几次推荐过自己，既然不用，也就逃走了。萧何听说韩信逃走，来不及向刘邦报告，就亲自去追韩信。有人向刘邦说：“丞相萧何逃跑了。”刘邦听了很生气，如同失去左右手一样。过了一、两天，萧何来拜见。刘邦又生气又高兴，责骂萧何说：“为什么你也逃走了？”萧何说：“臣下不敢逃走，是追逃走的人。”刘邦说：“所追的是谁？”萧何说：“是韩信。”刘邦听了又骂道：“将领中逃跑的已有数十人，你都不追；说追韩信，这是骗人。”萧何说：“那些将领容易求得，至于像韩信那样，国中却再没有第二个人。大王如果只是打算在汉中长期称王，那就可以不任用韩信；如果决心想争夺天下，除了韩信就没有人能与您共商大事的了。这要看大王的决策了。”汉王说：“我也想向东进军，怎能忧郁地在此久居？”萧何说：“既然大王决计东进，如果能用韩信，韩信就会留下；如果不能用韩信，韩信终究是要逃走的。”汉王说：“我为了您封他为将领。”萧何说：“虽然你任命他为将领，韩信还是不会留下来的。”汉王说：“那就任命他为大将。”萧何说：“太好了呀！”于是汉王要召见韩信并拜他为大将。萧何说：“大王素来对人轻慢无礼，现在任命大将好像叫小孩似的，这就是韩信所以要离去的缘故。大王如果决心要任命，就要选个日子，沐浴斋戒，设广场高台举行仪式才行。”汉王接受了萧何的建议。众将领非常高兴，人人都以为要有一个大将军了。等到任命大将军时，发现居然是韩信，全军都感到惊讶。
韩信拜将以后，就坐了下来。汉王说：“丞相在我面前几次提到将军，将军有什么计策来指教我呢？”韩信推谢了一会儿，就问汉王说：“现在东进争权天下，主要敌手不就项王一人吗？”汉王说：“是这样。”韩信说：“大王估量自己在勇敢、凶悍、仁爱、强壮方面与项王相比如何？”汉王沉默了好久才说：“不如项王。”韩信再次拜谢表示庆贺说：“我韩信也以为大王不如项王。然而臣下也曾侍奉过项王，请让我谈谈项王的为人。项王厉声怒喝时，千百人的话都置诸脑后，这样就不能任用有才能的将领，这只是匹夫之勇。项王见人恭敬谨慎，讲起话来细声细气，别人患了疾病，他都会流下泪来，把自己的饮食分给病人吃；但到了别人有功应当封爵时，他即便把手中的官印磨得没有了棱角，仍舍不得给人，这叫做妇人之仁。项王虽然称霸天下而臣有诸侯，但他不居守关中却建都于彭城；又违背义帝的约定，把自己亲信的人封为王，诸侯纷纷不平。诸侯见项王驱逐义帝于江南，也都回去驱逐他们原来的君主，占有好的地方自立为王。项王所经过的地方，无不遭受破灭，积怨于百姓。百姓不愿归附，只不过迫于淫威，勉强服从罢了。项王名义上虽称为霸王，实际上失去了天下的民心，因此说他的强大容易变为衰弱。现今大王如果能反其道而行之，任用天下勇武之人，何愁敌人不被诛灭！以天下的城邑封给有功的大臣，何愁大臣不服！率领顺从思乡东归的义军，何愁敌军不被打败！况且三秦的封王原本都是秦朝的将领，率领秦国子弟已有数年，所杀士卒不可胜计，又欺骗他们投降了诸侯。到了新安，项王用诈骗的手段坑杀秦国降卒二十多万，惟独章邯、司马欣、董翳三人没有被杀，秦地父兄都怨恨这三个人，简直恨之入骨。现在楚霸王项羽以武力强封这三人为王，秦国的百姓是不会拥护的。而大王入武关时，秋毫无犯，而且废除秦朝的苛酷刑法，与百姓约法三章，秦国百姓没有一个不希望大王在秦地称王。根据当初诸侯的约定，大王应当在关中称王，关中的百姓家喻户晓。可是大王失掉应有的职位而称王蜀地，秦国百姓无不怨恨。今天大王举兵东进，三秦地区只要发一道檄文就可平定。”汉王听了非常高兴，自己也以为得到韩信晚了。汉王就听从了韩信的计划，部署诸将积极备战。
汉王举兵从陈仓东出，平定三秦。汉高祖二年，出函谷关，收服了魏王豹、河南王申阳，韩王郑昌、殷王司马卬也都先后投降。汉王又命令齐国与赵国共同出兵攻击楚国的彭城，汉军兵败而归。后来韩信发兵与汉王会师在荥阳，又击破楚军于京、索之间，因此楚军再也无法西进。
汉王在彭城被打败以后，塞王司马欣、翟王董翳就叛汉降楚，齐、赵、魏三国也都反汉，与楚和好。汉王派郦生去游说魏王豹，魏王豹不听，于是汉王封韩信为左丞相率军攻击魏国。韩信问郦生说：“魏王不会用周叔为大将吧？”郦生答道：“用栢直为大将。”韩信说：“栢直是个无能小辈。”就进兵击魏。魏国在蒲坂设重兵，封锁了临晋。韩信就多设疑兵，摆开船只装作要渡临晋的样子，暗中派伏兵从夏阳用木制作了小口大腹罂缶酒器渡河，袭击魏都安邑。魏王豹大为震惊，引兵迎击韩信。韩信一举俘虏了魏王豹，平定了河东，派人请求汉王说：“望增兵三万，由臣下北平燕、赵，东击齐，南绝楚国的粮道，西与大王会师于荥阳。”汉王就给韩信增兵三万，又派张耳与韩信一同东进，攻击赵、代。攻破了代地，在阏与活捉了代相夏说。韩信攻下了魏、代以后，汉王派人收回了他的精兵，到荥阳抵御楚军。
韩信、张耳率兵数万，准备东下井陉击赵。赵王与成安君陈余听到汉军来袭，就聚兵进陉口，号称二十万。广武君李左车游说成安君说：“听说汉将韩信渡西河，俘魏王，擒夏说，血洗阏与，现在又得到张耳的辅助，企图攻下赵国，这是乘胜出国远征，其势锐不可挡。我听说：‘千里运粮，士卒就有挨饿的危险；到吃饭时才去打柴做饭，军队就不会餐餐吃饱。’现在井陉的道路，车辆不得并行，骑兵成队列，行军数百里，其粮食供给势必落在后面。
希望您借给我臣下三万奇兵，从小道切断汉军的粮食武器供应，您在这里挖深沟筑高垒，与汉军作战，使汉军前不得战，退不得回，我以奇兵断绝汉军后路，使他们在野外找不到任何吃的东西。不出十天，韩信和张耳二将的脑袋就能献到您的麾下。希望您能重视臣下的计谋，否则必定被这两个小子所擒获。”成安君是个信奉儒学的人，经常声称正义之师不用险诈计谋，因而说：“我听兵法说，‘拥有十倍于敌人的兵力就包围它，拥有一倍于敌人的兵力就与它交战。’现在韩信的兵力号称数万，其实不可能有那么多，千里迢迢来侵袭我们，也就精疲力尽了。像现在如此的兵力我们也要避而不击，以后如有更大的敌人，我们将有什么办法去对付他们呢？诸侯们都会笑我们胆怯，今后更会轻易地来攻打我们。”于是就不采取广武君的计策。
韩信暗中派间谍打听到广武君的计策未被采纳，非常高兴，这才敢率兵进攻井陉狭道。在距离井陉口三十里的地方，停了下来。到半夜时就传发军令，挑选二千轻骑兵，每人手中拿一面红旗，从小道前去隐蔽在山里，窥视赵军，并告诫他们说：“赵军见到我军逃跑，必会倾巢出动来追赶我们，你们就快速冲进赵营，拔掉赵军旗帜，竖立汉军红旗。”同时又叫副将下令准备伙食，说：“今日打败赵军后会餐。”
各位将领听了都不知所以，只是假装答应说：“遵命。”韩信又对军官们说：“赵军已先占据有利地势，在他们没有见到汉军大将旗鼓之前，是不肯轻易出击我们的先头部队的，怕我们遇到了险阻而退兵。”于是韩信派了一万人作为先头部队，出了井陉口，就背靠着河水摆开了阵势。赵军看到以后，都大笑不止。天刚亮的时候，韩信竖起了大将的旗帜，击鼓而行出了井陉口，赵军开营出击汉军，激战了很久。于是韩信、张耳就假装丢弃了旗鼓，向河边的汉军方向败走，到了河边阵地，又回头再战。赵军果然倾巢而出，都来争夺汉军的旗鼓，追击韩信、张耳。韩信、张耳回到河边的汉军阵地，全军都拼死作战，赵军无法取胜。这时韩信所派出的二千骑兵，等到赵军倾巢出来争夺汉军战利品时，就立即冲入赵军营地，拔掉了赵军的全部旗帜，竖起了二千面汉军的红旗。赵军见不能俘获韩信、张耳等将领，就想收兵回营，但赵营中都已竖起了汉军红旗，大惊失色，以为汉军已经全部俘获赵军将领，于是队伍大乱，四散奔逃。赵军将领虽然斩杀了很多逃兵，但仍阻禁不住。于是汉军两面夹击，大破赵军，在汦水上斩杀了成安君，擒获了赵王歇。
韩信下令不得杀死广武君，如有活捉广武君者，重赏千金。不久，有人捆缚广武君到韩信帅营，韩信解开了捆绑，请广武君面东而坐，自己却面西相对，用对待老师一样的礼节来对待他。
诸将领向韩信呈献赵军的首级和俘虏之后，都向韩信表示祝贺有人趁机问韩信：“兵法上说，布阵应该是‘右背山陵，左对水泽，’如今将军反而命令我们背水列阵，还说破赵军后会餐，当时我们都不服。然而竟取得了胜利，这用的是什么战术呢？”韩信说：“这在兵法上也是有的，只是诸位没有察觉罢了。兵法不是说：‘陷之死地而后生，置之亡地而后存’吗？我韩信没有能够得到训练有素而能服从调动的将士，这就像兵法所说的‘驱赶着街市的百姓去作战’一样，在这种形势下只有把他们置于死地，使他们每人都为求生而奋勇作战；如果今天把他们置于生地，那他们都会逃走，我还能用他们去作战吗？”诸将听了都敬佩地说：“我们都没有想到啊！”
韩信问广武君说：“我准备北攻燕，东伐齐，怎样才能成功？”广武君推辞说：“我听说‘亡国之臣没有资格来谈论国家兴存，败军之将没有资格来谈论勇敢作战’。像我这样，怎么能与您权衡国家大事啊！”韩信说：“我听说，百里奚在虞国而虞国灭亡，到了秦国则秦国称霸，这并不是他在虞国时愚蠢，而在秦国时聪敏，而在于国君用不用他的才能，听不听他的计策。如果成安君当初听了你的计策，我早已成了俘虏。我诚心向你求计，希望你不要推辞。”
广武君说：“我听说：‘智者千虑，必有一失；愚者千虑，必有一得’，故而说‘狂人之言，圣人也可选择采纳’。只恐怕我的计策未必能被采用，但愿只效愚忠而已。成安君本来有百战百胜的把握，但一旦失策，就兵败鄗下，自己也死于汦水之上。现今将军俘虏了魏王，生擒了夏说，不到一个上午就击破赵军二十万，杀死了成安君。名闻海内，威震诸侯，百姓都不得不停止劳作，拿出轻衣美食，侧耳等待你的命令。然而民众劳苦，士卒疲乏，实在是难以用兵。现在将军用疲惫不堪之兵，劳顿在燕国坚固的城池之下，显然已被人看出力量不足。想要攻战，又攻不下来，旷日持久，粮食耗尽。如果不能攻破燕国，齐国也必定会拒守边境，以图自强。与燕、齐二国相持不下，那么刘邦与项羽的胜负也就不能分明了。这是我的愚见，也可能是错误的”。
韩信说：“按照你的意见，该怎么办呢？”广武君答道：“当今之计，不如按兵不动，百里之内的百姓就会每天拿出牛肉美酒来犒劳将士。将军在北去燕国的路上布置军队，然后派遣一名使者，拿着不满一尺的书信，去游说燕国，燕国必定不敢不听。接着从燕国向东到齐国，再有智谋的人，也不能为齐国想出更好的计策。如是这样，天下的大事就可以图谋了。兵书上说先虚而后实，就是这个道理。”韩信说：“好，敬奉您的指教。”于是采用了广武君的计策，派使者到燕国，燕国闻风而降。接着就派使者报告汉王，请求立张耳为赵王来镇抚赵地。汉王应允了这一请求。
楚军曾多次派奇兵渡过黄河来攻击赵国，赵王张耳、韩信往来救赵，一路上平定了赵国城邑，并发兵支援汉王。当时楚国正急于围攻汉王于荥阳，汉王从荥阳逃出，到了南面的宛、叶两地，收得了九江王英布，进入了成皋，楚国又很快地围困了成皋。汉高祖四年，汉王从成皋逃出，渡过黄河，独自与滕公投奔在修武的张耳军营。到了以后，住宿在传舍中。第二天清晨，汉王自称是汉王使者，骑马驰入军营。张耳、韩信还没起床，汉王偷偷来到了卧室，夺走了他们的印信兵符，召集诸将，调换了他们的职务。韩信、张耳起床后，才知道汉王独自来到，大吃一惊。汉王夺取了张耳、韩信的军权，就当即命令张耳备守赵地，又拜韩信为相国，征发留下来的未去荥阳的赵军，去攻打齐国。
韩信率兵东向攻齐，还没有渡过平原津，就听到汉王派出的使者郦食其已说降了齐王田广。韩信准备停止进军，蒯通就游说韩信，劝他攻打齐。韩信听从了蒯通的意见，渡过了黄河，袭击驻在历下的齐军，一直打到了临菑。齐王逃到了高密，派使者向楚国求救。韩信攻占了临菑以后，向东追击齐王到高密的西边。楚王派大将龙且，率军号称二十万，前来救齐。
齐王、龙且两军联合起来与韩信作战，还未交锋的时候，有人对龙且说：“汉兵远征，拼死作战，其势锐不可挡。齐、楚两国在自己的国土上作战，士兵容易溃散。不如深沟高垒，叫齐王派亲信大臣去招抚攻陷的城邑。一旦城邑中的百姓听到齐王还活着，楚国又派兵来求援，就一定会反叛汉军。汉军从二千里外客居齐地，而齐国城邑的百姓都起来反叛，势必得不到粮食供给，就可使汉军不战而降。”