风险小图心安的国债
上世纪80年代，中国进入经济恢复时期，急需大量建设资金。1981年，我国恢复发行国债（国库券），主要向国营企业、集体所有制企业、企业主管部门和地方政府分配发行，在职职工根据工资额度直接在工资中扣除，那个时候工资袋里除了人民币以外还有相同等值的国库券。其面额分为10元、50元、100元、500元、1000元、10000元、100000元、1000000元八种，发行时间为5年，年利率是4%,不计复利，不得流通，不得买卖。国库券恢复发行以后，在相当长的一段时间里在企事业单位里发行。
当年的国库券就是我们现在所说的国债，又称国家公债，是国家以其信用为基础，通过向社会筹集资金所形成的债权债务关系，说得通俗点就是国家向老百姓借钱，到期后还本付息。中央政府发行国债的目的大多是弥补国家财政赤字，或者为一些耗资巨大的建设项目、以及某些特殊经济政策乃至为战争筹措资金，还有就是借新债还旧债。由于国债的发行主体是国家，由国家财政信誉作担保，具有很高的信用度，因此风险小，流动性强，被公认为是最安全的投资工具。
稳健型投资者都喜欢投资国债。国债有凭证式国债、实物式国债、记账式国债三种，主要通过定向发售、承购包销和招标发行等三种方式对外进行发行。
我国发行国债的期限基本上是2~5年的中期国债，从1981年恢复国债发行至今，只有1994、1995、1996三年发行过一年以内短期债券。1998年以后发行了10年、15年、20年期限的长期国债。总的来看，一年期以内与六年期以上的国债所占比重均不到10%,2~5年期国债占80%以上。
国债利率的高低主要是根据其期限长短以及当时的经济环境而定，总的来看有时比相同期限的定期储蓄高，有时比相同期限定期储蓄的利率低，但近年来新发行的国债都比储蓄利率高，因此受到追捧。经常看到银行设网点开始营业，门口有很多老年人排长队的场面，不用问，80%是发行新的国债了。因为中老年人手里的钱大多是养老金，在他们的眼里稳妥安全是第一位的，所谓的“棺材本”决不能有任何的闪失。国债紧俏的时候有的全家老少齐上阵，提前一天轮流排队，即使这样，能买到国债的仍然是极少数，为了让更多的人买到国债，有的银行还会限制认购的数量。
近年来，自股市大跌、基金腰斩后，很多人都把目光投向了国债。前不久，国家宣布国债降息，但是仍然比储蓄利率高。况且，2008年以前我国始终处在加息的通道，如今同国际金融市场一样，各国都在调低储蓄利率，我国也不例外地进入了降息通道，以后的几年内将不会有大的改变，所以投资国债是求稳型投资者和中老年人的最佳选择。
如今这个时期，投资国债的人也更加多了，每个人可以根据自己的状况来决定。
投资国债有技巧
国债不仅仅是保值增值的工具，更是一种理想的投资工具。投资者持有国债以后，一是可以将国债作为质押向银行申请贷款；二是将未到期的国债提交银行贴现；三是将国债进行市场投资交易。
尽管目前投资渠道逐渐放宽，然而对于追求稳定收益、风险承受能力较低的投资者来说，购买国债仍然是一个不错的理财选择。资金实力小的家庭，国债投资占家庭总资产的10%~20%较为适宜；对于风险承受能力更低的老年家庭，持有国债的比例更高也不失为明智之举。
常听人说“炒国债没有什么投资技巧，买了放在那儿就是了”。那么，投资国债到底有没有技巧？
国债的投资策略可以分为消极和积极两种：消极的投资策略，是指在合适的价位买入国债后，一直持有至到期，其间不进行买卖操作。从某种意义上说，这就是上边所说的“没技巧”。积极的投资策略，是指根据市场利率及其他因素的变化，判断国债价格走势，低价买进、高价卖出，赚取买卖差价。
采用什么投资策略，取决于自己的条件。对于以稳健保值为目的、又不太熟悉国债交易的投资者来说，采取消极的投资策略较为稳妥。首先，应该结合自己的情况，选择相应期限的国债品种。其次，在该国债价格下跌到一定程度时买入，持有至到期。目前，在上交所上市的13只国债，大体可分为短、中、长线三类品种。对于那些熟悉市场、希望获取较大利益的人来说，可以采用积极的投资策略，关键是对市场利率走势的判断。
目前国债发行和交易有一个显著的特点，就是品种丰富，期限上有短期、中期之别；利率计算上有附息式、贴现式之异；券种形式上有无纸化（记账式）、有纸化（凭证式）之不同。面对林林总总的新面孔，使初涉债市的投资者容易迷失路径。
如何投资国债已面为众多投资者应掌握的本领。
个人投资国债，应根据每个家庭和每个人的情况不同，以及根据资金的长、短期限来计划安排。
如有短期的闲置资金，可购买记帐式国库券（就近有证券公司网点、开立国债
帐户方便者）或无记名国债。因为记帐式国债和无记名国债均为可上市流通的券种，其交易价格随行就市，在持有期间可随时通过交易场所卖出（变现），方便投资人在急需用钱时及时将“债”变“钱”。
如有三年以上或更长一段时间的困置资金，可购买中、长期国债。一般来说，国债的期限越长则发行利率越高，因此，投资期限较长的国债可提到更多的收益。
要想采取最稳妥的保管手段，则购买凭证式国债或记帐式国债，投资人在购买时将自己的有效身份证件在发售柜台备案，便可记名挂失。其形式如同银行的储蓄存款，但国债的利率比银行同期储蓄存款利率略高。如果国债持有人因保管不慎等原因发生丢失，只要及时到经办柜台办理挂失手续，便可避免损失。
如果能经常、方便地看到国债市场行情，有兴趣有条件关注国债交易行情，则不妨购买记帐式国债或无记名国债，投资人可主动参与“债市交易”。由于国债的固定收益是以国家信誉担保、到期时由国家还本付息，因此，国债相对股票及各类企业债券而言，具有“风险小、收益稳”的优势。
值得注意的是，有的人认为股市风险大，因此，平时在投资国债的时候，不大关心股市的情况。这是一种误区，很可能造成损失。经验证明，股市与债市存在一定的“跷跷板”效应。就是说，当股市下跌时，国债价格上扬；股市上涨时，国债下跌。比如去年“6?24”股市井喷，债市却猛然陷入了为期一天的短暂暴跌。以龙头券010107券为例，一天就暴跌了1.99元。所以，国债投资者要密切关注股市对国债行情的影响，以决定投资国债的出入点。
个人投资者在购买国债时应掌握以下窍门：
凭证式国债适合老年人购买
凭证式国债类似银行定期存单，利率通常比同期银行存款利率高，是一种纸质凭证形式的储蓄国债，办理手续和银行定期存款办理手续类似，可以记名挂失，持有的安全性较好。凭证式国债不能上市流通，但可以随时到原购买点兑取现金，提前兑取按持有期限长短、取相应档次利率计息，各档次利率均接近银行同期存款利率。
值得注意的是，凭证式国债的提前兑取是一次性的，不能部分兑取，流动性相对较差。
记账式国债适合“低买高卖”
记账式国债是通过无纸化方式发行，以电脑记账方式记录债权，并可以上市交易，其主要面向机构投资者；记账式国债可随时买卖，流动性强，每年付息一次，实际收入比票面利率高。认购记账式国债不收手续费，不能提前兑取，只能进行买卖，但券商在买卖时要收取相应的手续费。“
记账式国债的价格上下浮动，高买低卖就会造成亏损；反之，低买高卖可以赚取差价。”中信银行重庆分行理财师说，个人投资者如果对市场和个券走势有较强的预测能力，可以在对市场和个券做出判断和预测后，采取“低买高卖”的手法进行国债的买卖。
电子式储蓄国债适合稳健型投资者
电子式储蓄国债是以电子方式记录债权的一种不能上市流通的债券。与凭证式储蓄国债相比，电子式储蓄国债免去了投资者保管纸质债权凭证的麻烦，债权查询方便。“电子式储蓄国债没有信用风险与价格波动风险，按年付息，存续期间利息收入可用于日常开支或再投资。”中信银行重庆分行理财师说，电子储蓄式国债的收益率一般要高于银行定期存款利率，比较适合对资金流动性要求不高的稳健型投资者购买。电子式储蓄国债在提前兑取时可以只兑取一部分，以满足临时部分资金需求；投资者提前兑取需按本金的1%
收取手续费，但电子式国债在付息前15个交易日不能提取。
信托理财延续财富
放眼海外，声名显赫的肯尼迪家族、洛克菲勒家族，历经百年而弥新，家族财富没有因为家族主心骨的让位、辞世而分崩离析，究其原因，家族的前辈没用像往常传统的遗产继承方式进行财富转移，而是运用信托，在家族成员没有能力进行管理和掌控庞大的家族财产之前，把财产以信托的方式，委托有能力的专业机构或者人员进行管理，使家族财产得以永续及传承。信托不仅可以保证个人财富的传承，而且还能避免遗产的纠纷，协调人与人之间的关系和谐。
富翁名人尝试遗产信托
曾被媒体炒得沸沸扬扬的梅艳芳遗产纠纷事件，梅艳芳生前在精神状态良好的情况下，咨询了专业人员，在律师的见证下订立了遗嘱，并将遗产信托于某信托公司设立信托基金，梅妈妈的生活费由梅艳芳的信托基金每月支付。因此，尽管梅妈妈对女儿遗嘱心有不满，并付诸诉讼，但最终梅艳芳的遗产还是归入了她的遗产基金，并按照她生前的愿望进行遗产分配。
著名艺术家、企业家陈逸飞因胃出血辞世。由于是猝死，他并未留有遗嘱，因此，社会各界对他传闻中的上亿遗产如何进行分配给予了广泛关注。虽然，陈逸飞先生生前非常注重家庭名誉，但经过半年的协商，陈氏家族还是不能就遗产分配比例达成一致，而且，又节外生枝引出了陈逸飞生前所欠前妻200万美元债务的事端，致使陈逸飞遗产纠纷变得扑朔迷离。于是，陈逸飞遗孀宋美英一纸诉讼递交法院，使她与陈逸飞长子陈凛围绕继承陈逸飞遗产所产生的矛盾彻底公开。
同样是演艺界让人称道的名人，同样是身后巨额遗产纠纷，一个没有遗嘱，不仅令生者烦恼，而且还让死者不安；一个身后事早安排，立遗嘱、设信托，遗产纠纷尘埃落定。
其实，不仅“富翁”身后有产权纠葛，我们普通百姓的身后纠纷也已不乏其例。根据最高人民法院的一份统计报告，2004年全国法院审理婚姻家庭、继承纠纷一审案件1161370件。其中民间继承纠纷案件还呈现上升趋势。由此引起的家庭矛盾甚至治安、刑事案件日渐增多。
败家子基金传承家族财产
中国人有句古话：“富不过三代。”后人由于太容易得到先人的财富，不懂得珍惜，挥霍无度，纵使家财万贯，最终落得惨淡收场。所以，将巨额财富留给后人不见得是一件好事。温州正泰集团董事长南存辉初领“惮悟”：下一代不仅不一定愿意“接棒”，而且有可能没有资质来承负这样的家族财富。因此，南存辉倡议设立“败家子基金”。子女“若是成器的，可以由董事会聘请到集团工作；若不成器，是败家子，原始股东会成立一个基金，请专家管理，由基金来养那些败家子。”
实质上，南存辉提出的还是一个如何对个人财产进行长期管理的问题，而利用个人信托，这一目的就可以轻松得到实现。
《信托法》和《信托投资公司管理办法》等信托法律法规的出台表明国家政策对信托业发展的支持，《民法》中，明确规定私人所有权与国家所有权、集体所有权同样受到法律的保护，为个人信托市场的发展提供了保障和动力。这些都为个人信托业务的发展提供了良好的法制环境。
个人资产保值增值新渠道
个人财产的不断壮大，使人们在日常消费之余开始追求财产的保值、增值，考虑养老和子女抚养等问题。但不是每一个人都有能力、专业知识和足够的时间和精力去管理自己的财产，产生了对值得信赖的个人或专门机构提供理财服务的需求，同时，随着财产观念从传统重消费到注重财产增值与积累的转变，人们对理财方式产生多样化的渴求，普通人缺乏理财专业知识和信息，很难做出科学、稳妥的理财方案，个人信托业务收益稳定、风险水平较低、顾客高端化，利润回报率高、市场需求潜力巨大等特点，吸引了越来越多有专业优势的信托投资公司为这个市场注入强大的资金，加速了个人信托市场的创建和完善。