1.中盘股
中盘股指流通市值比蓝筹股或大盘股要小，但高于小盘股的一类型股票，数量上占据整个股票市场的主体。
没有一个明确的标准框定中盘股的流通盘究竟在多大范围之内，不同市场和不同时期中盘股的标准都不一样。以当前A股市场为例，一般认为流通市值在10亿～100亿元人民币范围内的股票都可以视为中盘股。中盘股往往结合了大盘股和小盘股的优势，并且弱化了其劣势。中盘股比大盘股的成长空间更大，比小盘股流动性更好、更为稳健。此外，中盘股公司业务通常比较单一，比较容易分析，市场对其研究也较为充分。中盘股由于数量最多，比较容易出现投资机会。市场上有专门只投资中盘股的基金。
就市盈率而言，相同业绩的个股，小盘股的市盈率比中盘股高，中盘股要比大盘股高。特别在市场疲软时，小盘股机会较多。在牛市时大盘股和中盘股较适合大资金的进出，因此盘子大的个股比较看好。由于流通盘大，对指数影响大，往往成为市场调控指数的工具。投资者选择个股，一般熊市应选小盘股和中小盘股，牛市应选大盘股和中大盘股。
大盘股的逐级上升对于吸引集团资金入盟较为有利，大资金有了适合的吞吐场所，就会对小盘股的过高股价产生压抑，这是中国股市的新格局。
小盘股是相对而言的，从趋势角度来看，必将逐步向大盘股过度。但小盘股的独特优势在某个阶段是显而易见的，有时甚至能左右大盘，这就是小盘股的外延。
同样业绩下，流通盘小限制了参与交易者的范围。对两只业绩相同的股票，大盘股定价低，需求定价偏低的人也能买到，小盘股定价高，只有愿意接受较高价位的人才能买到。这使得参与者的群体会略有不同，影响股票走势特性。
同样市值下，盘小价高的股票，参与者范围受限制。股市交易是以“手”为基本单位的，股价越高，每手的价钱也越贵，这会限制参与者的范围。极端情况，如美国股市上巴菲特控制的柏克夏公司，股价高到上万美元，只有富人才买得起。中国股市上，也有很多散户不喜欢买20元以上较贵的股票，而喜欢10元以下的股票，因为资金少，买贵的股票买得太少。
盘子大小还影响股票的流动性，同样市值的股票，盘子大，“手”多。每单位的价钱低，相当于在流通时颗粒细，流动性就更好；单位价钱高而盘子小，则分成的颗粒大而少，流动性下降。一般而言，流动性大，参与者多，会增加坐庄控盘的难度，减少走势中的人为痕迹，走势越自然越稳定；流动性小，则人为影响大，越容易出现忽涨忽跌和跳跃性走势。所以，大盘股容易走成弧形反转，而小盘股容易走成V形反转；大盘股在分析其走势时应该多考虑群体心理动力学的影响，而小盘股应该多考虑人为因素的影响。
小盘股控盘容易，大盘股控盘难。所谓控盘是说庄家持有一笔资金以短炒的方式进进出出，其买卖保持平衡，只通过把握买卖节奏影响和控制股价。所以，控盘难度大小决定于留在外面的未锁定筹码的绝对规模，未锁定筹码多，则参与者人数多，人多则想法多，控盘困难，这和任何活动都是人越多越不好组织是一个道理。通过锁定筹码减少外面筹码的规模可以使盘子变得容易控制一些，但大盘股上即使这样做了之后留在外面的股票仍会很多，不好控制。比如，对一只1亿股的盘子，庄家已经锁定了70%的筹码，但外面仍有3千万股未锁定。另一只天生只有1千万的盘子，即使不锁定筹码，外面的筹码规模也比前者少，控盘难度比前者锁定70%后还低。如果这只股也锁定70%，则外面只剩下300万股，如果按平均每个人10手计算，则只有3000人参与，如果每天有10%的人参与交易，则只有300人，相当好控制了。而前一只股票要达到同样的程度需要锁定97%的筹码，这显然是不可能的。
大盘股由于盘子不好控制，所以，只能炒；小盘股可以实现绝对控盘，适合做。炒就是短炒，不锁定太多筹码，也不炒到太高，随着人气，拉起来就放手，一波一波有节奏地炒，类似于垃圾股的炒法。做就是做价值发现，低位收集大量筹码锁定，实现绝对控盘，拉到较高位置出货。所以，小盘绩优股可以用通吃的手法炒做，而大盘绩优股，即使业绩再好，即使最终可以走成长期上升通道，也只能是一波一波炒上去的，分析其走势可以明显看出庄家进出的节奏，感觉到盘子震荡的力量，而不可能没有力度的往上飘。所以，盘小和绩优是连在一起的，在同样业绩的情况下，盘小的因素会使走势偏向于更典型的绩优股，而盘大因素会使走势偏向于垃圾股。
庄家锁定大量筹码，市场上流通筹码变少，中大盘股可以暂时变成小盘股。如果有一个资金较少的机构或资金较多的大户，这时可以短期的做一把庄。不过这种“小盘股”只是市场瞬间形成的，情况稍微一变就会发生不同。而且这种股背后如果有一个大庄家锁定了大量筹码，则好比“螳螂捕蝉黄雀在后”，大庄家随时可能出手。所以，只有在庄家无法出手的时候才能这样做，只有在超跌的时候才有这种机会。当超跌到CYS低于-20，即短线客已经亏损20%的时候，此时筹码都被锁定在上面，不怕庄家继续打压，打压也不会有人跟着杀跌，打出去的筹码反倒可能收不回来。此时，临时小庄突然出手帮忙控盘，从其口里抢几只小虾，大庄家也没有办法。
2.中盘股陷阱
关于中盘股的误区：
（1）单纯考量中签率。
中签率是以往申购新股的最关键指标，但创业板分批次集中申购的新规则下，中签率的重要性变得不绝对了。例如，第一批的神州泰岳虽然中签率最高达1.2249%，但由于股价高达58元，一般投资者所获得的申购配号较少，因此中签难度依然较大，反而不如发行价27元的汉威电子、22.89元的南风股份。事实上，中签率在网上申购实施千分之一上限规定之后，单一账户资金量再多都必须配合股价因素来综合考虑。
因此，对于资金量在100万以下的中小投资者来说，选择低价股，拿到相对较多的申购配号或许更关键。
（2）过度追求顶格申购。
俗称“打满”的顶格申购是不少中小投资者申购策略，往往针对某只低价小盘股实施上限申购。但此种做法反而降低了中签的可能性。事实上，第一批里的数个低价小盘股中签率都极低。例如，安科生物网上中签率仅为0.38696%；莱美药业中签率为0.4960%；探路者中签率只有0.538%。第二批中签率最低的三只股票，北陆药业、硅宝科技和亿纬锂能，其顶格申购金额分别只有17.86万、23万和18万。
根据行为金融学理论，投资者此类行为的原因是“避免后悔”，由于新股中签概率较小，选择小盘股“打满”的心理暗示“我已经尽力了，未中签实在是运气不好”。事实上，此种想法不理性。
（3）刻意回避热门股。
由于证监会的发行安排，每批创业板申购中均有一或两个“热门股”融资量最大、名气最大、资金追捧最多，一些投资者由此特意避开。数据显示：热门股融资量远超其他股票，申购热门股反而较稳健。
例如，首批创业板中最热门的股票，神州泰岳网上中签率为1.2249%，超额认购率仅为82倍，中签率排名第一。但因股价高达58元，一般投资者所获得的申购配号较少，中签难度加大。受此影响，第二批中最热门的爱尔眼科因定价仅为28元，受机构和散户集中追抢，冻结资金超过千亿元，中签率为0.8877073401%，中签率排名降至第五。
在猜测市场其他人时候，其他人也在猜测我们。因此，投资者不用刻意回避热门股。总体看来，申购热门股仍然较为稳健。
（4）忽略“中盘股”。
调查中，网上申购的投资者呈现两极分化：资金量大的客户往往选择全额申购，从小到大一律“打满”；大多数客户则根据自己的资金总量选择相应股票“打满”。假设客户资金量呈现金字塔排列，大小盘股票因素由此互相抵消，但一个投资盲点则被普遍忽略，那就是中签最容易的“中盘股”。
例如，第一批里中签最容易的南风股份中签率为1.1772%，汉威电子网上中签率为1.0199%。第二批更明显，中元华电中签率1.146%，鼎汉技术的中签率为1.10%。
总结发现，中签率最高的股票有一相同特点，即股价在20～30元，顶格申购金额均在35万元左右的“中盘股”。显然，此类“中盘股”正是大小资金所共同忽略的。综上，在单一账户资金量再大都不能保证稳中的情况下，创业板申购是一场综合类概率论、博弈论和行为金融学的新游戏。